而给ABX指数投保的CDS显然更具备投资价值，因为指数的交易更加频繁，反应快，波动大，流动性好，将来变卖这类CDS也会更加容易一些。

这4点就是此时保尔森的全盘计划。

比尔维克听傻眼了，保尔森也听傻眼了，翻译的赵君瑜同样傻眼。

上一份“做空计划市场调研”她仅弄清楚逻辑的皮毛，没想到张老板已经把人家整个做空逻辑全盘道出。

“张先生，你是从哪里得来的这些计划呢？”，最先忍不住的是保尔森。

张远不回反问：“保尔森先生，你这么问，是不是默认我之前所说的计划？”

此时赵君瑜都没机会开口，比尔维克迅速接过话道：“约翰，这就是你的全盘计划？”

“是”，保尔森的语气有些苦涩，“既然你们都已经有了详细的计划，那么来找我又是为什么呢？”

“不够，远远不够”，张远摇了下手指，“保尔森先生，你还需要一笔50亿美金的投资，来完善这个做空计划”

“这不可能”

CDS量很大，这点毋庸置疑。

但是，它的杠杆太恐怖了，你可以拿到100倍+的杠杆。

现在保尔森可动用的全部资金有3亿美金可用来买CDS，等着它升值，超级加倍下撬动的可是几百亿标的资产。

再加50亿，你难道要将市场上的CDS买掉一半不成？

到时候咋出货？

再说了，等到真盈利的时候，你怕不会要被人打出屎来噢~

“有可能的”，张远笑道，“我这里有个计划，保尔森先生，维克先生，你们也不妨听一听”

CDS是做多，因为一旦DCO大跌，用于作保的CDS自然升值。

那么为何不直接做空CDO呢？

保尔森皱眉道：“我们研究过债券品种，做空这个不划算，远没有买CDS来的便捷”

“我肯定知道麻烦在哪里”，张远解释道。

很简单的道理，做空，你不能无脑做，CDO不好做空的原因是它的组合太多。

次级贷款的资产池里，你根本没法分清什么样的品种未来最有可能出现违约、最快出现违约。

这些东西都被华尔街那帮混蛋包装的太好了，调查起来太费劲，耗时耗力不说，有些嵌套过于复杂，专业的人都有可能被忽悠过去，要不然市场上的行情怎么会如此好？

你总不能认为一个清醒的人都没有对吧。

不好调查，意味着不可控，这对操作金融的人来说就是风险。

“张先生既然知道这一点，那你有什么好办法吗？”，保尔森不觉得自己想不到的东西，别人却想得到。

因为他研究了这玩意2年多，论思路，没人能比得过。

张远反问：“我们何不自己设计CDO，让华尔街去卖呢？”

“喔~，你是说？”

“对的，就如你想的那样”

张远的办法是，既然这些组合不好查，那我就自己去市场上找那些最垃圾的次级贷款，把这些送给投行，让精英们帮忙打包成我的定制版。

投行们去赚卖CDO的钱，我来买这些CDO产品的CDS的同时，顺手做个空。

“坐等这些垃圾债券崩盘？”，比尔维克像看上帝一样看着张远。

“比尔，你难道不认为我的方式才是最合理的方式吗？”，张远耸耸肩道。

“合理，太合理了”，保尔森一拍大腿。

做空CDO就像开盲盒，在不好调研的前提下鬼知道开出来的是啥。

张远鸡贼的地方在于我的定制版，我TND还能不清楚它的内里是啥嘛~

这叫有的放矢。